Просадка счёта: как её правильно считать и какая величина нормальна
Абсолютная, максимальная и относительная просадка, разница между просадкой по балансу и по эквити, и почему проп-фирмы считают её иначе.
Просадка — это расстояние от пика счёта до последующего дна. Она измеряет не то, сколько вы потеряли всего, а то, насколько глубоко приходилось проваливаться по пути.
Три вида
Абсолютная. Падение ниже начального депозита.
Максимальная. Наибольшее падение от любого пика до последующего минимума. Главная метрика при оценке стратегии.
Относительная. То же в процентах от значения пика.
По балансу и по эквити
Просадка по балансу учитывает только закрытые сделки. Трейдер, который не закрывает убыточные позиции, может показать идеальную кривую баланса при катастрофическом эквити.
Именно поэтому проп-фирмы и управляющие считают просадку по эквити, в моменте, включая плавающий убыток. Если вы оцениваете чужую статистику, первым делом выясните, по какой величине она посчитана.
Что считать нормой
Смотрите не на просадку саму по себе, а на её отношение к доходности.
| Доходность за год | Макс. просадка | Оценка |
|---|---|---|
| 15% | 7% | хорошо |
| 30% | 15% | хорошо |
| 30% | 40% | плохо |
| 100% | 60% | очень рискованно |
Чем глубже провал, тем непропорционально труднее из него выйти.
Стратегия с 100% годовых и просадкой 60% означает, что в какой-то момент счёт терял больше половины. Повторить такое два года подряд почти невозможно — раньше или позже просадка совпадёт с неудачным входом.
Как уменьшить
Единственный надёжный способ — уменьшить риск на сделку. Просадка масштабируется вместе с ним почти линейно: снизив риск с 2% до 1%, вы примерно вдвое уменьшите и просадку, и доходность. Второе обычно приемлемо, первое — почти всегда необходимо.
Что ещё почитать
Частые вопросы
Что такое максимальная просадка?
Наибольшее падение эквити от пикового значения до последующего минимума за весь период. Это ключевая характеристика стратегии — она показывает, что нужно было пережить, чтобы получить итоговую доходность.
Какая просадка считается приемлемой?
Зависит от доходности. Ориентир — отношение годовой доходности к максимальной просадке не хуже 2:1. Стратегия с 30% годовых и просадкой 40% математически хуже, чем 15% годовых при просадке 7%.
Чем просадка по эквити отличается от просадки по балансу?
Баланс учитывает только закрытые сделки, поэтому не показывает плавающий убыток. Просадка по эквити честнее — именно её считают проп-фирмы и профессиональные управляющие.
- Мин. депозит
- $50
- Спред
- от 1.0 пункта (Standard STP)
- Комиссия
- $3 за лот в сторону (Raw ECN)
CFD — сложные инструменты с высоким риском потери средств
- Мин. депозит
- $100
- Спред
- от 1.2 пунктов
- Комиссия
- $3.5 за лот в сторону
72% розничных счетов теряют деньги при торговле CFD